第一步，將報表已知數過入工作底稿。將資產負債表的期初余額和期末余額過入工作底稿的期初數欄和期末數欄，將利潤表的本期金額過入工作底稿的本期數欄。 
第二步，對當期業務進行分析并編制調整分錄。編制調整分錄時，要以利潤表項目為基礎，從“營業收入”開始，結合資產負債表項目逐一進行分析。在調整分錄中，有關現金和現金等價物的事項，并不直接借記或貸記現金，而是分別記入“經營活動產生的現金流量”“投資活動產生的現金流量”“籌資活動產生的現金流量”有關項目。借記表示現金流入的增加或者現金流出的減少，貸記表示現金流出的增加或者現金流入的減少。 
第三步，將調整分錄過入工作底稿中的相應部分。每編好一筆調整分錄就要過入工作底稿，而不是待編完所有調整分錄后才開始過入工作底稿。 
第四步，核對工作底稿發生數和余額數。資產負債表項目期初數加減調整分錄中的借貸金額以后等于期末數，利潤表項目加減調整分錄中的借貸金額以后等于本期數，核對調整分錄借方、貸方合計數均已經相等。 
第五步，計算現金流量表項目并填列正表。計算工作底稿中現金流量表項目，并據此填列正式的現金流量表。